Unicaja Banco gana 267 millones en 2023, un 4% menos

Además, de acuerdo con los cálculos del grupo bancario, sin el impacto del nuevo gravamen temporal a la banca, que ascendió a 63,8 millones y que se computó íntegramente en el primer trimestre, el beneficio neto habría ascendido a los 330 millones de euros, lo que hubiera implicado una mejora interanual de las ganancias del 19%.

El grupo financiero detalla en una nota de prensa que su resultado básico, es decir, el que computa el margen de intereses y las comisiones y le resta los gastos de explotación, y que se considera el principal indicador de rentabilidad del negocio bancario, aumentó un 39,6% respecto al año anterior, hasta alcanzar los 1.028 millones de euros. Ello porque el margen de intereses se incrementó un 26,1%, hasta los 1.353 millones de euros, por el reprecio de la cartera de crédito a tipo variable y los tipos más altos de los nuevos préstamos concedidos, al calor de la subida del precio del dinero acometida por el Banco Central Europeo. Según detalla Unicaja Banco, el margen de clientes, que no ha recogido aún en su totalidad este efecto, se elevó en 120 puntos básicos, hasta el 2,75%.

La otra pata del resultado básico de la entidad, los ingresos netos por comisiones, crecieron un 1,6% en comparación con un año antes, hasta los 533 millones de euros, debido, atribuye el grupo, a la buena evolución de las actividades de seguros y de los fondos de inversión. De esta manera, las comisiones supusieron el 30% del margen bruto, que ascendió a los 1.776 millones de euros, un 10,6% por encima de la cifra de un año antes.

Mientras tanto, los gastos de administración se redujeron un 0,4% en términos interanuales, mientras que los gastos de personal retrocedieron un 3,8%, debido a la práctica finalización de los planes de reestructuracion previstos -cierre de oficinas y salidas de trabajadores-.

En cuanto a la solvencia, a cierre del ejercicio pasado, Unicaja Banco contaba con una ratio de capital de primera calidad del 14,7% sobre los activos ponderados por riesgo, 1,7 puntos por encima de la cifra de un año antes. Al calor de esta evolución, el banco ha solicitado autorización para una recompra de acciones por hasta 100 millones de euros -un máximo del 3,8% del capital, que se amortizará-. Ésta es una manera indirecta de retribuir a los accionistas: retirar capital del mercado eleva de forma automática el beneficio por acción y también el valor de cada una de ellas, además del dividendo a percibir por cada título. Asimismo, el grupo bancario ha anunciado que la evolución de la solvencia le permitirá el pago de un dividendo de 132 millones de euros, que se propondrá a la junta general de accionistas para su aprobación.

Precisamente, la reacción de los inversores ha sido la de acumular hoy acciones del grupo financiero. Sus títulos tras algo más de una hora de negociación registran un ascenso que ronda el 6%, lo que convierte a Unicaja Banco en el valor más alcista del Ibex-35 esta mañana. El selectivo únicamente es capaz de anotarse un 0,3%.

Fuentes financieras atribuyen este buen comportamiento bursátil a las expectativas de mejora de la rentabilidad del banco, que se va a prácticamente duplicar entre 2023 y 2024. De hecho, la entidad estima que la rentabilidad por dividendo del valor alcanzará el 10% este año, a lo que habrá de sumarse otro 4% atribuible a la recompra de acciones anunciada.

La mejora de la rentabilidad prevista para este ejercicio también descansa en el esfuerzo en saneamientos efectuado en el año 2023: esos más de 500 millones de euros destinados a este fin implican el reconocimiento de la valoración a precios de mercado de activos adjudicados y créditos que proceden en su mayoría de las entidades absorbidas por la antigua Unicaja en los últimos años -en particular, la del conglomerado Liberbank-. Como serán necesarias menos dotaciones en este 2024 para cubrir riesgos y se espera que el margen aún mejore algo más, se prevé un retorno más amplio.

En lo que se refiere a la morosidad, Unicaja Banco afirma que durante el año pasado mantuvo su tradicional política de gestión prudente del riesgo, lo que le hizo posible cerrar el ejercicio con una tasa de morosidad situada en el 3,14%, cifra que supone un recorte de 39 puntos básicos frente a la cifra de un año antes. Ello, mientras la tasa de cobertura de los activos improductivos mejoraba en 2,9 puntos porcentuales, hasta el 68,2% -esto significa que las potenciales pérdidas asociadas a esos activos están cubiertas en esa proporción, es decir, en algo más de dos tercios-.

Los recursos administrados por el grupo financiero se situaron en los 98.747 millones de euros al término del pasado ejercicio, un 0,6% por encima de la cifra de cierre de 2022. «Unicaja Banco mantiene como fortaleza y ventaja competitiva una base de depósitos de la clientela muy estable y granular», expone la entidad a través de un comunicado. Un 75% de esos recursos corresponden a ahorradores particulares.

Los recursos de clientes minoristas totalizaron los 88.825 millones de euros, lo que supone un descenso interanual del 1,4% que el banco atribuye al contexto de subida de precios y de los tipos de interés, contexto que ha incentivado la amortización anticipada de préstamos. A ello se suma el hecho de que las compras de Letras del Tesoro depositadas en el banco ascienden a los 1.420 millones de euros en el año cifra que, de incorporarse a la línea de recursos administrados de clientes minoristas, éstos aumentarían un 0,2%. Esto implica que la deuda pública a más corto plazo le hizo una gran competencia a los productos bancarios de ahorro el año pasado, debido a su atractiva rentabilidad.

Los recursos fuera de balance -fondos de inversión, por ejemplo- y seguros aumentaron un 4,1% interanual. El grupo destaca la evolución, en particular, de los seguros de ahorro, que registraron un crecimiento del 15,4%, mientras que el patrimonio acumulado de los fondos de inversión subió un 1,4%, hasta superar los 11.400 millones de euros; ello, en contraste con los fondos de pensiones, cuyo patrimonio se redujo un 1,9%, hasta los 3.611 millones.

¿Qué sucedió, por otra parte, con la cartera de crédito en 2023? De acuerdo con cifras de la entidad, la inversión crediticia productiva (no dudosa) se situó en los 48.325 millones de euros al término del pasado año, lo que supone un recorte interanual del 8,7%, en un contexto de reducción de la demanda y de encarecimiento del crédito, lo que ha propiciado, explica la entidad, un incremento de amortizaciones y cancelaciones anticipadas, a lo que se suma la concentración de vencimientos de préstamos con aval del Instituto de Crédito Oficial concedidos durante la pandemia. En concreto, el crédito hipotecario a particulares se redujo un 4,7% en el año, si bien la financiación al consumo aumentó un 0,5%.

Según expone la entidad, durante el cuarto trimestre del año pasado se siguió desarrollando el Plan Digital que contempla el Plan Estratégico 2022-2024. Como resultado, se cuenta el hecho de que al cierre del cuarto trimestre el 64,4% de los clientes son digitales y que a través de los canales telemáticos se ha conseguido captar al 30% de los nuevos clientes. Además, a través de esta vía se han contratado el 49,2% de los préstamos al consumo, el 21,9% de las cuentas y el 27% de los fondos de inversión.